Mr Green och Aspire Global, nu kommer VM skörden!
2018-07-19 07:58Please note: Community posts are written by its members and not by Redeye’s research department. As a reader you’re always encouraged to critically analyze the content.
Äntligen börjar det komma in extrema resultat från världens största sportevent, det vill säga fotbolls VM 2018! Precis som jag misstänkt så är det EXTREMA resultat.
Vi ser på gårdagens omvända vinstvarning för Leo Vegas där bolaget flaggar för nästan dubbelt så hög vinst som förväntningarna i Q2. Det vill säga, Leo Vegas gör en vinst på 15 miljoner euro mot förväntade 8,75 miljoner euro. Vi pratar alltså om en vinstökning på hela 70 miljoner mer en förväntat. Detta fick aktiekursen att rusa 13% eller närmare 1 miljard i börsvärde igår.
Även Evolution Gaming kom igår in med en rapport som krossar förväntningarna tack vare fotbolls VM. EVO resultat landar på 26,2 miljoner euro mot förväntade 24,3 miljoner euro. EVO aktiekurs rusade igår med 11,2% vilket motsvarar en ökning på nästan 3 miljarder kronor i börsvärde. Kvar att rapportera bland spelbolagen har vi dom två största vinnarna på fotbolls VM enligt, vilket är Mr Green och Aspire Global. Mr Green med ett börsvärde på 1,9 miljarder och Aspire Global med ynka 1,3 miljarder i börsvärde. Så vi har en extremt stor potentiell uppsida i båda bolagen.
Evolution Gaming gjorde en vinst på 20 miljoner mer än förväntat och aktiekursen rusade 2,5 gånger hela Aspire Global börsvärde. Leo Vegas rusade halva Mr Greens börsvärde igår, vad händer då när Mr Green kommer med sin rapport imorgon?
Aspire Global som är en extremt välskött vinstmaskin sedan 2005, och som driver ca 60 olika onlinecasinon. Varav ca 15 stycken är B2C och 45 stycken är B2B. Vad som gjort att Aspire dragit så stor nytta av fotbolls VM är enligt mig följande. Dels så täcker Aspire Global hela Europa med sina olika onlinecasinon. Till exempel så har Aspires B2B partnern Nossa Aposta som är ett av Portugals största onlinecasino med sportbok. Nossa Aposta driver Aspire tillsammans med Portugals största mediehus Cofina media. Nossa Aposta har gått på högvarv under fotbolls VM, och Cofina medias olika nättidningar som Record.pt är Portugals största sport magasin där Nossa Aposta har marknadsförts flitigt. Via Nossa Aposta täcker Aspire, Spanien och Portugal som är två fotbolls och betting galna länder.
Sedan äger Aspire Global 100% av Karamba, som är ett 13 år gammalt klassiskt onlinecasino, som i år lanserade sportboken Karamba Sport. Karamba har England och Tyskland som absolut största marknader, och det krävs inget större förnuft för att förstå att dagen då Syd Korea vann över Tyskland och slog ut den regerande världsmästaren ur turningen innebar intäktsrekord för Karamba med råge. Ett rekord som med störta sannolikhet slogs veckan efter när Kroatien slog ut England i semifinal. Via Karamba så täcker Aspire Global hela mellan Europa.
Norra Europa täcker Aspire Global med bland annat Goliath Casino, som drivs av tidigare Leo Vegas toppar som hoppade av och startade eget. Goliath har även dom sportbok som legat på topp positioner på nästan alla stora Svenska affilate sidor. Utöver det täcker även Mr Play, Pirate Spinn och Hopa.com norra Europa väldigt väl.
Så med Aspire Global får man helheten, och bra inflöde från alla delar av Europa. Därför tror jag bestämt att Aspire Global är en av aktörerna som dragit mest nytta av fotbolls VM. Och med den extremt låga värderingen med ett rullande P/E på 7 så är det upplagt för en kursdubbling i samband med Q2 rapporten. Även Q3 där halva juli bestod av Fotbolls VM, och av nya kunder som fortsatt spela över sommaren har jag höga förväntningar på. En kursdubbling i samband med Q2 rapporten är inte alls osannolikt för att sedan trippas till Q3 rapporten under hösten ser jag som ett fullt möjligt scenario. Riktkurs 90 kr fram till Jul är ett högst troligt och möjligt scenario.
Ser vi på Mr Green eller MRG Group som det nu heter, så är det börsen lägst värderade speloperatör. Hur det blivit så är för mig en gåta. Jag tycker Mr Green är den operatör med absolut störst potential, och ser vi på dagens börsvärde på ynka 1,9 miljarder så är ett uppköp högst troligt. Mr Greens förvärv av Evoke Gaming med bland annat Redbet har gått mycket bättre än väntat. Vi vet från kapitalmarknadsdagen den 23 maj att Mr Green växt över 40% i Q2, och notera då att det är innan fotbolls VM där Mr Green gjort stora marknadsföringskampanjer som borde genererat fina kundinflöden.
Rapporten för Mr Green imorgon skall bli enormt spännande och jag skulle inte bli förvånad fall aktien stiger mot 70 kr. Den ger också en bra fingervisning för Aspire Globals rapport som kommer den 14 aug.
Jag tycker gårdagens rally för Leo Vegas och Evolution Gaming gett oss ett bra smakprov på vad som komma skall. Notera då att börsvärdet på Mr Green är ynka 1,9 miljarder och Aspire Globals 1,3 miljarder, detta skall jämföras mot Leo Vegas som värderas till ca 8 miljarder och Evolution Gaming som värderas till ca 25 miljarder.
För att fakta säkra mina siffror vänligen se följande länkar
https://www.avanza.se/placera/telegram/2018/05/23/mr-green-har-bra-tryck-i-ladan-vd.html