Jag har under de senaste dagarna, då aktien har fallt tillbaka så smått från toppnoteringen på dryga 49 kr, i princip dubblat mitt innehav i DIBS.
DIBS är i mina ögon det absolut klarast lysande caset tillsammans med NSP som finns på börsen just nu. E-handel är en extremt intressant bransch och tittar man på bolagsspecifika triggers för bolaget så är de otaliga.
Jag räknar med att Q3 kommer att komma in mycket fint och det ska bli intressant att se om kundtillflödet är fortsatt högt. Q3 blir den första rapporteringsperiod där CDON (nordens största nätbutik) är inräknade i verksamheten och med en årlig omsättning på ca 800 miljoner kr, räknar jag med att detta kommer att synas på sista raden.
Jag har lite smått börjat räkna på bolaget inför 2008 då även förvärvet av Cardia ska tas med i jämförelsematerialet. Efter mycket översiktliga räkneövningar kommer jag fram till ett kursmässigt intervall på 65-95 kr exklusive ytterligare förvärv, som säkerligen kommer att komma, men en mer utförlig och säkert mer precis analys väntar jag med tills efter Q3.
Bolaget känns urstarkt och man börjar nu uppnå den status man strävar efter, alltså att man främst ska vara ledande i konsolideringen av branschen, vilket leder till att man blir svåra att flytta på. Detta bidrar succesivt till att riskerna dras ner markant då den enda möjligheten för konkurrenter att ta sig in i regionen är ett uppköp av DIBS.
En ny analys av boalget kommer som sagt i mitten av november.
Mvh Pechan