89051b739e8c

Jag har spekulerat i att Archelon Mineral är värt betydligt mer än dagens 38 öre. Se mina tidigare inlägg för information om hur jag resonerar där. I min analys av Archelon dök jag på Kopparberg Mineral på Aktietorget. Jag får känslan att bolaget är helt felvärderat. Kopparberg äger 28 procent av Nordic Iron Ore. Nordic Iron Ore har enligt pressmeddelande den 17 januari kända och indikerade mineraltillgångar på ca 69 miljoner ton samt antagna tillgångar på ca 46 miljoner ton. Halterna ligger i intervallet 36-43 procent. Det ger ca 45-50 miljoner ton järnmalm. Det är betydligt mer än Dannemora har. Dannemora värderas till 760 MSEK idag och vid noteringen 300 MSEK. Om vi skulle värdera Nordic Iron Ore till samma som Dannemora vid notering (vilket kanske är rimligt eftersom Nordic Iron Ore ska noteras i år) så är Kopparberg Minerals 28 procent värda ca 84 MSEK. Det motsvarar 20,50 SEK per aktie, d v s det dubbla mot dagens aktiekurs på 11 kronor. ...

Archelon är fortsatt köpvärd, fokusera på Nordic Iron Ore. Det har hänt två saker i Archelon sedan min analys. Mineral Invest har utlyst en nyemission. Emissionskursen är 60 öre. Om Archelon tänker delta eller inte har vi ingen aning om. Vidare verkar Trollhättan ha fått problem med en stor kund (uppgift i pm från Intius). Det löser de säkert på sikt, men sänker värdet idag. Mitt uppdaterade kursspann blir givet dessa två händelser 45 till 95 öre. Se min analys för detaljer. Trollhättan värderar jag till bara 1 miljon i Archelons portfölj och Mineral Invest till emissionskursen - konservativt. ...

Idag kom beskedet att Archelons intressebolag Nordic Iron Ore kapitaliserats. Efter emissionen värderas Nordic Iron Ore till 66 miljoner kronor. Archelon äger 25 % av bolaget vilket är värt 16,5 miljoner kronor. Enligt den senaste delårsrapporten hade Archelon kassa och omsättningstillgångar för 12,5 miljoner kronor. Förutom det finns bolagen Trollhättan Mineral som ska noteras i år och nya bolaget Norplat Resources. Archelon äger också aktier i noterade Mineral Invest som i dagsläget är värt ca 2,5 miljoner kronor. Lägger vi ihop Nordic Iron Ore, kassa och Mineral Invest så är dessa tillgångar värda 31,5 miljoner kronor. Till det kommer ytterligare uppsida i Norplat och Trollhättan. Jag tror dessutom att Nordic Iron Ore kommer att värderas upp rejält framöver. Nordic Iron Ore ska noteras senare i år. ...

Not: Jag kunde inte hitta PharmaLundensis i bolagslistan för analyserna så jag skriver ett blogginlägg tillsvidare. PharmaLundensis erbjuder en ny behandlingsform för Kronisk obstruktiv lungsjukdom (KOL). KOL är en brutal sjukdom som slutar med lungsvikt. Eftersom PharmaLundensis sätt att behandla KOL är nytt kommer bolaget efter avslutad preklinisk studie sannolikt kunna få s k fast-track status av europeiska läkemedelsmyndigheten. KOL är en gigantisk sjukdom med 0,5 miljarder människor drabbade i världen idag – vilket innebär en enorm marknad vid succé. PharmaLundensis värderas idag till 40 MSEK. Når bolaget hela vägen fram i sin ambition kommer värderingen att vara i mångmiljardklassen. Vägen dit är lång och det finns många potentiella hinder, men värderingen idag är för låg. Första halvåret i år kommer den prekliniska studien att genomföras. Går den vägen sitter Pharmalundensis på en unik och bevisad behandlingsmetod mot KOL. Det kommer att värderas till många hundra MSEK. En rimlig värdering idag är i nivå med andra förhoppningsbolag som t ex CLS, d v s strax under 100 MSEK. Ett motiverat värde just nu/riktkursen är 7,30 SEK. ...

Pharmalundensis är ett Lundbaserat bolag som arbetar med forskning och utveckling av en ny behandlingsmetod mot lungsjukdomen KOL. PharmaLundensis projekt är baserat på en ny hypotes där rökens innehåll av tungmetallen kvicksilver är av central betydelse. I vår vet vi om metoden fungerar efter genomförd preklinisk studie. Personerna runt bolaget framgångsrika och trovärdiga. Jag efterlyser en ordentlig analys av bolaget. Jag håller på att skriva en själv och det ser riktigt spännande ut. Det finns flera bolag på smålistorna som kan bli succéer och Pharmalundensis är ett av dem. Med ett börsvärde på bara 40 miljoner kronor är uppsidan gigantisk om deras prekliniska studie skulle falla väl ut. ...

Jag har en förkärlek till bolag med stor potential. Jag har skrivit om, och äger aktier i, Hansa Medical, Eurocine och Kopparberg Mineral. Alla dessa har riktigt stor potential att gå ett par gånger pengarna från dagens nivåer. Exini slår dock alla dessa med hästlängder. Här följer en kort beskrivning från bolaget: Inom medicinsk bilddiagnostik finns en rad olika metoder varav Exini har valt att fokusera sin verksamhet inom affärsområdena nuklearmedicin och radiologi. Befintlig produktportfölj är utvecklad för användning inom nuklearmedicin där bilddata generas med gammakameror. Nuklearmedicin används främst vid diagnostik och handläggning av patienter med kranskärlssjukdom, cancer och demens. Exinis produkter EXINI heart™, EXINI bone™, EXINI brain™ och EXINI dat™ har utvecklats speciellt för att hjälpa läkare att tolka bilderna inom dessa sjukdomsområden. ...

Archelons affärsidé är att förädla tidiga råvaruprojekt. Dess säljs eller knoppas av till aktieägarna. Historiskt har bolaget lyckats väl vad jag kan förstå. För att värdera Archelon idag gör jag en sum-of-the-parts värdering. Den katalysator som ska starta uppvärderingen av bolaget är beskedet som kom nyligen att intressebolaget Nordic Iron Ore har kapitaliserats och nu är på väg mot notering senare i år. Det blir ett stort svenskt järnmalmsprojekt som röner uppmärksamhet inte bara hos börsfolk utan allmänt i det svenska näringslivet. ...

KOL är en gigantisk sjukdom med 0,5 miljarder människor drabbade i världen idag – vilket innebär en enorm marknad vid succé. PharmaLundensis värderas idag till 40 MSEK. Når bolaget hela vägen fram i sin ambition kommer värderingen att vara i mångmiljardklassen. Vägen dit är lång och det finns många potentiella hinder, men värderingen idag är för låg. Första halvåret i år kommer den prekliniska studien att genomföras. Går den vägen sitter Pharmalundensis på en unik och bevisad behandlingsmetod mot KOL. Det kommer att värderas till många hundra MSEK. En rimlig värdering idag är i nivå med andra förhoppningsbolag som t ex CLS, d v s strax under 100 MSEK. Ett motiverat värde just nu/riktkursen är 7,30 SEK. ...